Les marchés boursiers européens ont chuté à leur rythme le plus rapide de l'année alors que de nouvelles épidémies de Covid-19 ont assombri les perspectives de l'économie mondiale.

Les prix des matières premières ont chuté dans le monde entier, tandis que les obligations d'État et le dollar se sont redressés dans une réponse nerveuse à la variante Delta de la pandémie prenant racine dans les pays qui avaient auparavant maîtrisé le virus.

Les actions mondiales chutent en raison des craintes de la variante Delta Covid

L'indice boursier Topix de Tokyo a clôturé en baisse de 1,3% et l'indice Hang Seng de Hong Kong a chuté de 1,7%. La faiblesse s'est propagée à l'Europe et à Wall Street, le Stoxx Europe 600 à l'échelle régionale chutant de 2,3%, la plus forte baisse depuis décembre. Le FTSE 100 de Londres a chuté de 2,5%. Les marchés à terme ont signalé que l'indice boursier S&P 500 de Wall Street chuterait de 1,1% au début des négociations à New York.

Les reculs, après des mois de gains constants sur les principaux marchés du monde, reflètent les inquiétudes selon lesquelles la croissance économique générée par la réouverture des industries après les fermetures de l'année dernière pourrait culminer au moment même où l'inflation augmente des deux côtés de l'Atlantique.

"Les valorisations et le sentiment ont tous atteint des sommets de croissance extrêmes", a déclaré Ewout van Schaick, responsable des investissements multi-actifs chez NN Investment Partners. "Maintenant, bien sûr, la résurgence du virus provoque une incertitude quant aux progrès économiques dans les mois à venir."

L'État de New York a enregistré samedi plus de 1 000 cas en une journée pour la première fois depuis la mi-mai, tandis que les autorités de pays comme l'Australie et le Vietnam luttaient contre l'augmentation des infections, Singapour a resserré les restrictions de distanciation sociale et les Jeux olympiques de Tokyo ont été retardés par une épidémie de coronavirus.

L'Angleterre a levé la plupart des restrictions sur les coronavirus lundi tandis que plus d'un demi-million de personnes, dont le Premier ministre Boris Johnson, ont reçu l'ordre de s'isoler après avoir été en contact avec des personnes infectées.

Les obligations d'État ont prolongé une récente reprise alors que les investisseurs recherchaient des actifs sûrs, poussant les rendements à des creux de plusieurs mois. Le rendement du Trésor américain à 10 ans a atteint 1,23% lundi, son plus bas depuis la mi-février. Le rendement allemand à 10 ans est tombé à moins 0,39%, le plus bas depuis début mars.

« L'appréhension croissante entourant le rebond mondial global... a contribué à l'offre sur les bons du Trésor qui, selon nous, a amplement la possibilité de se prolonger », a déclaré Ian Lyngen, responsable de la stratégie de taux aux États-Unis chez BMO Marchés des capitaux.

L'indice du dollar, qui mesure le billet vert par rapport aux principales devises et a tendance à gagner en période de stress, a augmenté de 0,3 %. La livre sterling a chuté de 0,5% par rapport au dollar à 1,3702 $, un plus bas depuis trois mois.

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Les économistes s'attendent à ce que l'économie américaine ait crû à un taux annualisé de plus de 9 pour cent au deuxième trimestre de l'année, mais qu'elle se modérera par la suite.

Les prix à la consommation aux États-Unis ont augmenté de 5,4% en juin, d'une année sur l'autre, à la suite de goulots d'étranglement de la chaîne d'approvisionnement liés à la pandémie et de milliards de dollars de mesures de relance monétaire et budgétaire. L'inflation a également dépassé l'objectif de la Banque d'Angleterre le mois dernier.

"Il est plus facile d'analyser les risques lorsque la croissance s'accélère", a déclaré Kiran Ganesh, directeur général du bureau des investissements d'UBS. « Il y a maintenant un sentiment de peur que les vaccins ne mettent pas [the virus] derrière nous... Lorsque vous combinez cela avec des lectures d'inflation qui ont été élevées et le risque de croissance de Delta, cela pourrait devenir une combinaison très difficile pour les investisseurs. »

Le brut Brent, la référence internationale du pétrole, a chuté de 3,3% à 71,15 dollars le baril, faisant trébucher les paris généralisés sur de nouveaux gains, alors que les inquiétudes liées à la croissance économique ont aggravé les chutes antérieures causées par l'Opec et ses alliés ayant conclu un accord pour augmenter la production afin de contrer la hausse des prix.

Dimanche, l'Opec+ a accepté d'augmenter la production de 400 000 barils par jour chaque mois jusqu'en 2022, bien que les commerçants aient déclaré que ce montant avait été largement anticipé par le marché.

L'Arabie saoudite et les Émirats arabes unis ont surmonté les différences sur la façon dont les objectifs de production sont calculés en convenant que les grands producteurs du groupe verraient les niveaux de production dits "de référence" révisés à la hausse, bien qu'il soit peu probable que cela ajoute des approvisionnements supplémentaires en pétrole à court terme..

Les contrats à terme sur le cuivre à trois mois, un baromètre de la croissance économique probable, ont chuté de 1,4 % à 9 311 $ la tonne.

Reportage supplémentaire de Tommy Stubbington et David Sheppard à Londres